Ключевые выводы:
- Шансы на снижение ставки ФРС растут на фоне слабых данных по занятости в США, усиливая ожидания ослабления условий ликвидности.
- Несмотря на изменение политики, цена Биткойна остается под давлением, и аналитики ожидают потенциального падения до $104,000, прежде чем произойдет отскок,
- Объем мирового рынка криптовалют (TOTAL) консолидируется между $3,72 и $3,81 триллионами.
Предстоящее заседание FOMC 17 сентября будет иметь решающее значение для определения дальнейшей траектории развития биткоина и криптовалютного рынка. Согласно анализу рынка, инвесторы прогнозируют 89% вероятность снижения ставки ФРС на 25 б.п. Это говорит о том, что рынок становится уверенным в грядущем состоянии свободной ликвидности.
Ожидания снижения ставки ФРС растут
По данным CME Watch Tool, вероятность снижения ставки на 25 базисных пунктов на сентябрьском заседании ФРС составляет 89%, что свидетельствует о сильной уверенности инвесторов в том, что денежно-кредитная политика переходит к смягчению. Еще 11% вероятности приходится на более глубокое снижение ставки на 50 базисных пунктов, что говорит о том, что некоторые участники ожидают более агрессивного поворота.
Аналитики отмечают, что любой из вариантов развития событий приведет к ослаблению финансовых условий в будущем. Это еще больше увеличит приток ликвидности в акции, криптовалюты и другие рисковые активы в четвертом квартале.
Более того, данные по занятости в США за август еще больше повышают шансы на снижение ставки ФРС на следующей неделе. Рынок труда демонстрирует явные признаки ослабления, поскольку количество открытых вакансий превысило ожидания.
Согласно данным Бюро трудовой статистики, в августе экономика США прибавила всего 22 000 рабочих мест, что намного меньше прогноза в 75 000 и ниже показателя в 79 000 в июле. В то же время, уровень безработицы вырос до 4,3%, что совпало с ожиданиями рынка.
Это даст ФРС дополнительный стимул для продолжения снижения ставок. До сих пор председатель ФРС Джером Пауэлл откладывал решение о количественном смягчении, ссылаясь на застойные инфляционные условия на рынке. Если на этот раз Пауэлл решит сделать поворот, это вернет на рынок настроение «риск-ON».
Ожидания цены биткойна на сентябрь
Несмотря на растущие шансы на снижение ставки ФРС, цена Биткойна движется в боковом направлении с растущим давлением продаж. Аналитики считают, что, согласно историческим тенденциям, BTC может увидеть дальнейший откат, прежде чем начнется крупное ралли в 4 квартале. В своем сообщении на платформе X популярный криптоаналитик Тед Пиллоус (Ted Pillows) заявил:
Другой популярный криптоаналитик, Капитан Файбик, отметил, что Биткойн готовится к очередному медвежьему движению, поскольку пробой восходящего клина разворачивается в соответствии с ожиданиями. Он отметил, что цена приближается к тому, что он назвал «зоной безопасной покупки», около $104 000.
По мнению Файбика, дневная EMA200 остается ключевой поддержкой, которую биткойн-быки должны отстоять, чтобы сохранить среднесрочный бычий прогноз. Если уровень устоит, аналитик прогнозирует потенциальную цель роста на уровне $125 000, как только будет получено подтверждение.
Криптовалютный рынок и снижение ставки ФРС
На рынке криптовалют может наблюдаться некоторая волатильность в связи с предстоящим снижением ставки ФРС. Капитализация мирового рынка криптовалют (TOTAL) по-прежнему находится ниже ключевого уровня сопротивления в $3,81 трлн. Этот порог считается критическим для поддержания дальнейшего импульса.
Внутридневная волатильность пока продолжает определять торговую активность, держа инвесторов в напряжении. TOTAL консолидируется в диапазоне от $3,72 трлн. до $3,81 трлн. ни макроэкономические факторы, ни технические индикаторы не дают четкого сигнала о направлении движения.
Свежий приток средств из ETF и традиционных финансовых фондов может послужить катализатором для возобновления роста. Сильный рост институционального спроса на следующей неделе может позволить TOTAL вернуть себе уровень $3,81 трлн в качестве поддержки, что может создать предпосылки для движения к $3,89 трлн общей капитализации криптовалютного рынка.
Bhushan is a FinTech enthusiast and holds a good flair for understanding financial markets. His interest in economics and finance draws his attention towards the new emerging Blockchain Technology and Cryptocurrency markets. He is continuously in a learning process and keeps himself motivated by sharing his acquired knowledge. In his free time, he reads thriller fiction novels and sometimes explores his culinary skills.
