ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญ
- การพุ่งขึ้นอย่างต่อเนื่องของตลาดคริปโตเคอร์เรนซีเมื่อเร็ว ๆ นี้ยังคงดำเนินต่อไปในสัปดาห์นี้
- ราคาบิตคอยน์พุ่งสูงกว่า 92,000 ดอลลาร์สหรัฐฯ ส่งผลให้มูลค่าตลาดรวมของอุตสาหกรรมแตะระดับ 3.2 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐฯ
- มีความเสี่ยงที่นี่อาจไม่ใช่จุดเริ่มต้นของตลาดกระทิงคริปโตเคอร์เรนซี
ตลาดคริปโตเคอร์เรนซีพุ่งขึ้นอย่างต่อเนื่องในวันจันทร์ โดยมูลค่ารวมของโทเค็นทั้งหมดพุ่งขึ้นไปอยู่เหนือ 3.16 ล้านล้านดอลลาร์สหรัฐ บิตคอยน์พุ่งขึ้นไปอยู่เหนือ 92,000 ดอลลาร์สหรัฐ ขณะที่โทเค็นอย่าง Virtual Protocol, Render, BitTorrent และ FET เป็นโทเค็นที่ปรับตัวขึ้นมากที่สุดในวันจันทร์ โดยเพิ่มขึ้นมากกว่า 10%
บทความนี้จะวิเคราะห์สาเหตุเบื้องหลังการพุ่งขึ้นของราคาคริปโตเคอร์เรนซี และพิจารณาว่านี่เป็นการเริ่มต้นของตลาดกระทิงรอบใหม่ในอุตสาหกรรมหรือไม่
ตลาดคริปโตพุ่งขึ้นเนื่องจากความเชื่อมั่นในตลาดเสี่ยงยังคงมีอยู่
การพุ่งขึ้นอย่างต่อเนื่องของตลาดคริปโตเคอร์เรนซีเกิดขึ้นเนื่องจากนักลงทุนหันมาให้ความสำคัญกับความเสี่ยงมากขึ้น เหตุผลหนึ่งก็คือปรากฏการณ์ที่เรียกว่า “ผลกระทบเดือนมกราคม” ซึ่งสินทรัพย์ทางการเงินมักพุ่งขึ้นในช่วงต้นปี
ปรากฏการณ์นี้มักเกิดขึ้นเมื่อนักลงทุนกลับเข้าสู่ตลาดหลังจากวันหยุดคริสต์มาสและปีใหม่ นอกจากนี้ยังเกิดขึ้นเมื่อนักลงทุนเริ่มซื้อสินทรัพย์หลังจากขายสินทรัพย์เหล่านั้นเพื่อลดหย่อนภาษีในช่วงสัปดาห์สุดท้ายของปี
มีสัญญาณหลักสามประการที่อธิบายว่าทำไมความเชื่อมั่นในการลงทุนในสินทรัพย์เสี่ยงจึงเพิ่มขึ้น ประการแรก ข้อมูลที่รวบรวมโดย CoinMarketCap แสดงให้เห็นว่าปริมาณการซื้อขายใน 24 ชั่วโมงเพิ่มขึ้น 27% เป็น 94.2 พันล้านดอลลาร์
ประการที่สอง ข้อมูลจาก CoinGlass แสดงให้เห็นว่าปริมาณการซื้อขายล่วงหน้า (Open Interest) เพิ่มขึ้นเป็น 140 พันล้านดอลลาร์ใน 24 ชั่วโมงที่ผ่านมา ซึ่งถือเป็นการเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ เนื่องจากอัตราดอกเบี้ยดังกล่าวแตะระดับต่ำสุดที่ต่ำกว่า 125 พันล้านดอลลาร์ในเดือนที่แล้ว
การเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วของปริมาณสัญญาคงค้างบ่งชี้ว่านักลงทุนกำลังใช้เลเวอเรจมากขึ้น ซึ่งเป็นสัญญาณของความต้องการที่เพิ่มขึ้น ที่น่าสังเกตที่สุดคือ ปริมาณสัญญาคงค้างที่พุ่งสูงขึ้นนั้นเกิดขึ้นพร้อมกับการเพิ่มขึ้นอย่างมากของการชำระบัญชี ซึ่งมีมูลค่ามากกว่า 256 ล้านดอลลาร์สหรัฐ
สุดท้ายนี้ ดังที่แผนภูมิด้านล่างแสดงให้เห็น ดัชนีความกลัวและความโลภในคริปโตเคอร์เรนซีได้ปรับตัวสูงขึ้นสู่ระดับกลางที่ 42 จากระดับต่ำสุดที่ 10 ในปีที่แล้ว โดยอยู่ในโซนความกลัวที่ 30 เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว และ 25 เมื่อเดือนที่แล้ว
โดยปกติแล้ว ราคาคริปโตเคอร์เรนซีจะปรับตัวดีขึ้นเมื่อดัชนีตลาดปรับตัวสูงขึ้น เนื่องจากเป็นการกระตุ้นให้นักลงทุนกล้าเสี่ยงมากขึ้น
การยึดอำนาจของมาดูโร ธนาคารกลางสหรัฐ และกฎหมาย CLARITY
ตลาดคริปโตเคอร์เรนซีก็ทำผลงานได้ดีเช่นกัน หลังจากเหตุการณ์ช่วงสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา ซึ่งโดนัลด์ ทรัมป์ ได้จับกุมนิโคลัส มาดูโร ประธานาธิบดีเวเนซุเอลา และนำตัวเขาไปยังนิวยอร์กเพื่อเผชิญข้อหาค้ายาเสพติด
ในทางทฤษฎี การที่มาดูโรถูกจับกุมถือเป็นสัญญาณที่ดีสำหรับตลาดคริปโตเคอร์เรนซี ประการแรก มันหมายความว่าสหรัฐฯ จะยกเลิกมาตรการคว่ำบาตรน้ำมันของประเทศในที่สุด ซึ่งอาจนำไปสู่ราคาน้ำมันที่ลดลงและอัตราเงินเฟ้อที่ต่ำลง อย่างไรก็ตาม กระบวนการนี้จะใช้เวลาหลายปี เนื่องจากประเทศจะต้องใช้เงินลงทุนหลายพันล้านดอลลาร์
ในขณะเดียวกัน ตลาดสกุลเงินดิจิทัลยังคงพุ่งขึ้นอย่างต่อเนื่อง ขณะที่เทรดเดอร์ต่างรอความคืบหน้าเพิ่มเติมเกี่ยวกับร่าง กฎหมาย CLARITY Act วุฒิสภาจะมีการพิจารณาร่างกฎหมายในเดือนนี้ และเทรดเดอร์ส่วนใหญ่ใน Kalshi คาดว่าร่างกฎหมายนี้จะผ่านในปีนี้ ร่างกฎหมายนี้จะช่วยปรับปรุงสถานการณ์ด้านการกำกับดูแลในสหรัฐอเมริกาโดยการแยกบทบาทระหว่าง SEC และ CFTC ออกจากกัน
ตลาดคาดการณ์ว่าธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะยังคงลดอัตราดอกเบี้ยต่อไปในปีนี้ รายงานการประชุมของเฟด ที่เผยแพร่เมื่อสัปดาห์ที่แล้วแสดงให้เห็นว่าเจ้าหน้าที่ส่วนใหญ่คาดว่าจะมีการลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมหากอัตราเงินเฟ้อยังคงลดลงอย่างต่อเนื่อง
นอกจากนี้ กองทุน ETF ของ Ethereum และ Bitcoin ก็เริ่มต้นปีได้อย่างแข็งแกร่ง โดยกองทุน Bitcoin มีมูลค่าเพิ่มขึ้นกว่า 400 ล้านดอลลาร์ในวันศุกร์ ขณะที่ Ethereum เพิ่มขึ้น 174 ล้านดอลลาร์
นี่คือจุดเริ่มต้นของตลาดกระทิงคริปโตเคอร์เรนซีใช่หรือไม่?
การพุ่งขึ้นอย่างต่อเนื่องของตลาดคริปโตเคอร์เรนซีได้จุดประกายความหวังว่าตลาดกระทิงคริปโตกำลังเริ่มต้นขึ้นอีกครั้ง อย่างไรก็ตาม การวิเคราะห์ทางเทคนิคของบิตคอยน์ชี้ให้เห็นถึงความจำเป็นในการระมัดระวัง ดังที่แผนภูมิข้างล่างแสดงให้เห็น บิตคอยน์ยังคงอยู่ต่ำกว่าระดับแนวต้านสำคัญที่ 94,700 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นระดับที่บิตคอยน์ไม่สามารถทะลุขึ้นไปได้ในเดือนธันวาคม
ราคา BTC ยังคงอยู่ต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วันและตัวชี้วัด Supertrend นอกจากนี้ยังกำลังก่อตัวเป็นรูปแบบธงขาลง ซึ่งเป็นสัญญาณทั่วไปของการต่อเนื่องขาลง
ดังนั้น แม้ว่าการดีดตัวขึ้นจะเป็นไปได้ แต่ก็มีความเสี่ยงที่การดีดตัวขึ้นของ Bitcoin ในปัจจุบันจะเป็นเพียงการดีดตัวขึ้นชั่วคราว ซึ่งอาจนำไปสู่การลดลงอีกในระยะสั้น
การพุ่งขึ้นอย่างต่อเนื่องของตลาดคริปโตเคอร์เรนซีจะได้รับการยืนยันเมื่อราคา Bitcoin สูงกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 100 วัน และตัวบ่งชี้ Supertrend เปลี่ยนเป็นสีเขียว การพุ่งขึ้นของราคา Bitcoin จะนำไปสู่การเพิ่มขึ้นของคริปโตเคอร์เรนซีอื่นๆ ในระยะสั้น
Crispus is a distinguished Financial Analyst at, bringing over 12 years of expertise in cryptocurrency markets, specializing in Bitcoin and altcoins. Renowned for his sharp insights at the nexus of market trends and breaking news, Crispus delivers actionable analysis to empower investors. His work is prominently featured across leading platforms, including BanklessTimes, CoinJournal, HypeIndex, SeekingAlpha, Forbes, InvestingCube, Investing.com, and MoneyTransfers.com, cementing his reputation as a trusted voice in the financial world.
