Coinbase expandiert in den vorbörslichen Aktienhandel und Bitcoin-gesicherte Hypotheken

Wichtige Einblicke

• Coinbase führt vorbörsliche Aktienkäufe für berechtigte Nutzer außerhalb der USA ein und beginnt mit SpaceX.
• Mit dem neuen Produkt wird das Angebot an Derivaten weiter ausgebaut, da der Perps-Markt ein massives Wachstum verzeichnet.
• Die Börse finanzierte auch die erste Hypothek, bei der Bitcoin als Sicherheit verwendet wurde, da sie ein All-in-One-App-Ziel werden soll.

Coinbase hat sein Derivategeschäft mit der Einführung von Pre-IPO-Perpetual-Futures-Kontrakten erweitert, die es berechtigten Nutzern außerhalb der Vereinigten Staaten ermöglichen, sich an privaten Unternehmen zu beteiligen, bevor diese an die Börse gehen.

Die Börse gab bekannt, dass SpaceX das erste Unternehmen sein wird, das über das neue Angebot verfügbar ist. Der Start erfolgt, da das Interesse der Investoren an privaten Technologieunternehmen im Vorfeld mehrerer erwarteter Börsengänge weiter zunimmt. SpaceX ist nach wie vor einer der meistbeachteten Kandidaten. Berichten zufolge liegt die Bewertung vor einem möglichen Börsengang bei fast 1,8 Billionen Dollar.

Der Schritt markiert einen weiteren Schritt in der Strategie von Coinbase, seine Produktpalette über den traditionellen Kryptowährungshandel hinaus zu erweitern.

Coinbase Pre-IPO Perps erweitert sein Angebot an Derivaten

Nach Angaben von Coinbase werden die Perps in USDC abgewickelt und können rund um die Uhr gehandelt werden. Die Börse bietet das Produkt über Coinbase Advanced an, das von der Bermuda Monetary Authority (BMA) lizenziert ist.

In der Coinbase-Ankündigung heißt es, dass die vorbörslichen Perps keinen Verfall oder Rollover haben werden und dass es einen bis zu 5-fachen Hebel gibt. Sie fügte jedoch hinzu, dass die Produkte mit höheren Risiken verbunden sind als Standard-Perps.

SpaceX ist zwar der erste, aber die Börse plant, weitere Pre-IPO-Perps für Nutzer einzuführen. Diese Pre-IPO-Perp-Kontrakte werden automatisch in reguläre Perp-Kontrakte umgewandelt, wenn die IPOs schließlich stattfinden.

Das Produkt wird jedoch nur für Nutzer außerhalb der USA in den in Frage kommenden Ländern verfügbar sein. Einige Länder, wie Kanada, Großbritannien, Singapur, Indien und Australien, sind nicht berechtigt.

Mit der Einführung von Pre-IPO-Perps baut Coinbase sein Produktangebot weiter aus, insbesondere im Derivatehandel. Die Krypto-Börse bietet bereits Perps auf Krypto, Aktien und Rohstoffe für berechtigte Nutzer außerhalb der USA an.

Die Coinbase Derivatives Exchange bietet auch regulierte Futures in den USA an. Die Börse hat über ihren Coinbase Financial Market auch kürzlich eine Genehmigung der Commodity Futures Trading Commission erhalten, um institutionelle US-Kunden an den globalen Krypto-Perpetuals- und Optionsmarkt anzuschließen.

Mit seinen vorbörslichen Angeboten reiht sich Coinbase in einen zunehmend wettbewerbsintensiven Markt ein. Der auf Hyperliquid basierende TraderXYZ sowie Kryptobörsen wie Binance, Crypto.com, Bitget und OKX haben alle in den letzten Wochen ähnliche Produkte auf den Markt gebracht.

Coinbase zielt auf Finanz-Superapp ab und finanziert die erste Bitcoin-gesicherte Hypothek

Interessanterweise geht der Ehrgeiz von Coinbase über Derivate hinaus. Die Börse möchte sich zu einer Alleskönner-App für Finanzprodukte entwickeln und hat fleißig Fortschritte auf dem Weg zu diesem Ziel gemacht.

Erst vor wenigen Tagen hat sie Investitionen in den ProShares Stablecoin reserves ETF angekündigt. Die Börse ist auch eine Partnerschaft mit Ethena eingegangen, um Onchain-Finanzprodukte zu integrieren.

Heute ist die Börse einen Schritt weiter gegangen und hat die allererste Bitcoin-gesicherte Hypothek abgeschlossen. Die Börse gab an, dass sie sich mit dem Hausfinanzierungsunternehmen Better zusammengetan hat, um die Fannie Mae-Hypothek für ein Paar in Michigan zu finanzieren

Es ist nun geplant, den Zugang für mehr Nutzer bis zum Sommer zu erweitern. Qualifizierte Kreditnehmer können USDC oder Bitcoin als Sicherheit für eine Hypothek verwenden, und es ist geplant, weitere Krypto-Assets zuzulassen, wenn der Markt reift.