Dacity Coin
Quantus
Celestia
Bitcoin
Pearl
Hyperliquid
Pons
Основные сведения
- Цена акций MSTR может вскоре восстановиться, поскольку они стали очень перепроданными.
- Компания стала выгодной сделкой, поскольку ее mNAV опустился ниже 1.
- Биткойн также может отскочить после достижения цели в виде двойной вершины.
Цена акций MSTR осталась на медвежьем рынке, упав почти на 60% с самой высокой точки в этом году. Хотя это свободное падение может продолжиться, некоторые потенциальные технические и фундаментальные катализаторы могут привести к ~20%-ному росту в ближайшей перспективе.
Цена акций MSTR имеет несколько противоречивых технических характеристик
Дневной график показывает, что цена акций MSTR находится в свободном падении с июля, когда она достигла максимума в $458. По состоянию на момент печати она снизилась на 60% по сравнению с этой отметкой и находилась вблизи самого низкого уровня с октября прошлого года.
Большинство технических показателей указывают на то, что в ближайшей перспективе акциям предстоит еще большее снижение. Например, акции сформировали фигуру “крест смерти” и остались ниже облака Ichimoku и индикатора Supertrend. Индекс средней направленности (ADX) также направлен вверх, что свидетельствует об усилении тренда.
С другой стороны, некоторые контрарные катализаторы могут подтолкнуть цену к росту в ближайшие недели. Одним из них стал тот факт, что
В некоторых случаях инвесторы приходят и покупают сильно перепроданные активы, потому что считают, что они становятся все более дешевыми.
Другая техническая причина, по которой цена акций MSTR может отскочить, заключается в том, что недавно акции упали ниже важного уровня поддержки на отметке $233, который был самым низким 28 февраля, 11 марта и 9 апреля. В большинстве случаев активы отскакивают и повторно тестируют важный уровень, а затем возобновляют нисходящий тренд. Если это произойдет, то акции нужно будет подскочить на ~20% от текущего уровня.
Акции MicroStrategy недооценены
Другим потенциальным катализатором для акций MSTR является то, что они стали выгодной сделкой. Самый простой способ оценить компанию – сравнить ее запасы биткойнов с текущей рыночной оценкой.
В данном случае биткоин-холдинги компании оцениваются более чем в $59 миллиардов, в то время как ее рыночная капитализация составляет $56 миллиардов, что дает mNAV в 0,94. Показатель mNAV, основанный на стоимости предприятия (EV), поднялся до 1,193 с исторического максимума более 10.
Поэтому есть вероятность, что охотники за выгодными покупками придут и купят акции, поскольку они ожидают потенциального отскока в ближайшие месяцы.
Стратегия может пройти через короткое сжатие
Еще одна причина, по которой цена акций MSTR может вскоре восстановиться, заключается в том, что эта компания является сильно зашоренной: доля коротких акций составляет почти 10%.
В последние годы сильно сократившиеся компании стали уязвимы для “короткого сжатия”. Короткое сжатие – это ситуация, в которой сильно сократившаяся компания испытывает отскок, что приводит к значительным потерям для продавцов коротких позиций.
Эти короткие сделки стали более заметными во время пандемии Ковида, когда такие компании, как GameStop, AMC и Bed Bath & Beyond, резко выросли в цене, что привело к значительным потерям среди коротких продавцов.
Некоторые сильно шортируемые компании, такие как GoPro и OpenDoor, выросли в этом году, застав многих шорт-селлеров врасплох. Хотя это и не гарантировано, существует вероятность того, что акции подвергнутся короткому сжатию по мере роста короткого интереса.
Цена биткойна может пройти через рельефное ралли
Другим потенциальным катализатором для цены акций MSTR было то, что цена биткойна могла пройти через ралли облегчения, поскольку она стала сильно перепроданной. Индекс относительной силы (RSI) упал до уровня перепроданности 27, а индекс товарного канала (CCI) переместился в экстремальную зону.
Самое главное, что Биткойн теперь движется к целевой цене паттерна “двойная вершина” на уровне $124 800. Расстояние между двойной вершиной и линией шеи составило около 14,8%. Измерение такого же расстояния от линии шеи дает целевую цену в $91 900.
Поэтому существует вероятность того, что цена Биткойна восстановится, что будет способствовать росту казначейских компаний, таких как Strategy.
