Bitcoin et Ethereum se préparent à la volatilité avant la décision de la Fed sur les taux d’intérêt

Aperçu des principaux éléments :

• Le marché du bitcoin et des cryptomonnaies est volatil, les opérateurs étant à l’affût de signaux sur la liquidité et les futures baisses de taux.
• Une position dovish de la Fed et une inflation molle pourraient déclencher une rupture du BTC et un regain de vigueur des altcoins.
• L’Ethereum montre un fort soutien à 3000-3100$ et envisage une hausse potentielle vers 3700-3800$.

Le bitcoin (BTC) a subi des pressions à la vente avant la décision de réduction des taux de la Fed le 10 décembre. L’ensemble du marché des cryptomonnaies a également subi des pressions à la vente.

D’un point de vue macroéconomique, cette semaine revêt une importance cruciale pour les investisseurs. La BTC et l’ETH ont fait preuve de volatilité. D’autres altcoins ont connu des turbulences avant des décisions clés.

Bitcoin, baisse des taux d’intérêt de la Fed, données sur l’emploi, et plus encore

Le prix du BTC est actuellement en baisse de 2 %, revenant à 90 000 $, les haussiers ayant du mal à dépasser la résistance de 93 500 $. Les événements macroéconomiques clés prévus entre le 9 et le 11 décembre décideront de la prochaine évolution du marché.

Le rapport JOLTS sur les offres d’emploi aux États-Unis doit être publié le 9 décembre, avec des attentes de 7,2 millions d’offres.

Si les données sont inférieures aux attentes du marché, cela indiquera une faible demande de main-d’œuvre et augmentera la probabilité d’une réduction des taux de la Fed. Cela sera favorable au marché des crypto-monnaies du point de vue de la liquidité.

Toutefois, si les créations d’emplois sont plus nombreuses que prévu, cela réduit les chances d’une réduction plus rapide des taux d’intérêt de la Fed en 2026. Le 10 décembre, la Réserve fédérale américaine annoncera sa décision de réduction des taux.

Les marchés évaluent actuellement une baisse des taux de 25 points de base avec une probabilité de 94 %. Pour l’instant, l’attention se porte sur les remarques post-FOMC du président de la Fed, Jerome Powell.

Bank of America prévoit que Powell pourrait faire allusion à des “achats de gestion des réserves”. Ce signal d’injections potentielles de liquidités vise à stabiliser les pressions de financement parmi les petites banques. De telles mesures contribueraient à normaliser le SOFR et à stimuler la liquidité du marché au sens large.

Le 11 décembre, les États-Unis publieront les données relatives à l’inflation selon l’indice des prix à la production (IPP). Un résultat plus élevé que prévu susciterait des inquiétudes quant à l’inflation et déclencherait une réaction de repli sur les marchés. En revanche, une baisse de l’IPP indiquerait un ralentissement de l’inflation et soutiendrait des perspectives plus optimistes.

Comment le cours du bitcoin pourrait réagir aux événements macroéconomiques

Le bitcoin continue d’afficher une forte corrélation avec les indicateurs macroéconomiques plus généraux. C’est particulièrement vrai pour les rendements américains, la force du dollar et les conditions générales de liquidité.

Lorsque les rendements américains diminuent, le bitcoin a tendance à augmenter. Un dollar plus faible soutient également la dynamique haussière du BTC, tandis que les augmentations de la liquidité du marché agissent généralement comme un vent arrière pour la crypto-monnaie.

Historiquement, le bitcoin a été à la tête des reprises du marché lorsque la Fed a adopté une attitude dovish et que l’inflation s’est refroidie. L’Ethereum suit généralement, les altcoins se renforçant lorsque les attentes en matière de liquidité s’élargissent.

Ainsi, un Powell dovish combiné à une inflation molle pourrait déclencher une rupture du bitcoin et un nouvel élan pour les altcoins. Cependant, un ton hawkish mettrait probablement la pression sur le BTC et le marché cryptographique en général, prolongeant ainsi la faiblesse récente.

Le FOMC décidera du sort de la BTC et de l’ETH

Le bitcoin se négocie autour de 90 000 dollars. L’analyste de marché Ted Pillows a déclaré que l’élan est limité par un ralentissement de l’afflux d’ETF.

La baisse de la demande a limité la capacité du bitcoin à dépasser la zone de résistance de 93 000 à 94 000 dollars. Les investisseurs se concentrent désormais sur la prochaine réunion du FOMC prévue pour demain, a-t-il ajouté.

L’analyste de marché Crypto Tony s’attend à une plus grande volatilité avant l’annonce du FOMC le 10 décembre. Selon lui, les traders doivent se préparer à d’éventuels “fake outs” lorsque les fluctuations de prix s’intensifieront.

Il a ajouté qu’une baisse jusqu’au niveau de 87 500 dollars serait une configuration idéale avant que le bitcoin ne tente un rebond.

D’autre part, le prix de l’Ethereum (ETH) a réussi à se maintenir au-dessus du niveau de 3 100 $. Le populaire analyste de marché Ted Pillows a noté que l’ETH a un fort intérêt d’achat entre 3 000 $ et 3 100 $. À la hausse, il a identifié une zone de résistance majeure entre 3 300 et 3 400 dollars.

Selon Pillows, une rupture décisive pourrait se produire au-dessus de cette fourchette. Un volume de transactions important soutiendrait ce mouvement. La rupture pourrait ouvrir la voie à un rallye. Les prix pourraient atteindre 3 700 à 3 800 dollars dans les semaines à venir.