Прогноз по акциям Tesla на фоне планов Илона Маска по слиянию с SpaceX

Основные сведения

• В четверг акции Tesla выросли в цене после появления сообщений о слиянии с SpaceX.
• Компания рассматривает возможность продажи своих подразделений в Китае, чтобы сделать эту сделку возможной.
• В результате слияния возникнет одна из крупнейших компаний в США.

В четверг акции Tesla выросли на фоне восстановления фондовых рынков США и в то время, как инвесторы анализировали сообщения о возможном слиянии с SpaceX.

В ходе основной сессии акции TSLA поднялись до отметки в 308 долларов, а в ходе торгов после закрытия биржи их рост продолжился до уровня примерно 313 долларов.

Этот шаг последовал за публикацией в «Wall Street Journal» сообщения о том, что компания Tesla рассматривала возможность выделения своего китайского подразделения в целях устранения препятствий для потенциального слияния с SpaceX.

Однако Илон Маск опроверг эту информацию в пятницу, 31 июля. Он назвал утверждение о том, что Tesla рассматривает возможность продажи своего китайского подразделения, «абсурдной фейковой новостью».

Илон Маск планирует слияние компаний Tesla и SpaceX

Уже несколько месяцев ходят слухи о том, что Илон Маск, самый богатый человек в мире, рассматривает возможность слияния своих двух крупнейших компаний.

В настоящее время появляются признаки того, что Маск предпримет попытку объединить эти две компании, что приведет к созданию одной из крупнейших компаний в мире. Рыночная капитализация Tesla составляет 1,22 триллиона долларов, а SpaceX оценивается в 1,47 триллиона долларов.

Как сообщает «Wall Street Journal», Маск планирует выделить китайское подразделение Tesla в отдельную компанию, чтобы сделать эту сделку возможной. Маск поручил своим руководителям также рассмотреть возможность продажи этого подразделения или даже его закрытия. Продажа, возможно, местным китайским инвесторам, представляется возможной, тогда как закрытие подразделения приведет к значительным убыткам для компании.

Однако проблема заключается в том, что эти варианты окажут непосредственное влияние на бизнес компании Tesla, для которой Китай является вторым по величине рынком после США. В результате компания окажется в зависимости от рынков США и Европы.

В частности, слияние также обернется убытками для долгосрочных инвесторов Tesla, которые стали свидетелями падения курса акций с почти 500 долларов в начале этого года до сегодняшнего уровня. Если Tesla не потребует более высокой цены за акции, эти инвесторы понесут убытки. Однако у этих инвесторов будет мало возможностей повлиять на ситуацию из-за долей Маска в обеих компаниях.

Для того чтобы сделка по слиянию была заключена, компании Tesla необходимо будет выделить свой китайский бизнес, поскольку SpaceX является крупным подрядчиком в оборонной сфере США. Таким образом, цель сделки будет заключаться в создании барьера между китайским филиалом Tesla и её американским бизнесом.

Илон Маск стремится объединить бизнес-направления, связанные с искусственным интеллектом

Возможное слияние компаний Tesla и SpaceX происходит в то время, когда Илон Маск стремится объединить свои предприятия вокруг сферы искусственного интеллекта.

Например, в 2025 году он объединил X (Twitter) с компанией xAI, которой принадлежит Grok. После этого, в начале текущего года, он объединил xAI с SpaceX. Таким образом, хотя SpaceX и является компанией, занимающейся космической деятельностью, она также играет важную роль в сфере социальных сетей и искусственного интеллекта.

В частности, Маск также запустил Terafab — крупный проект по производству полупроводников в Техасе. Проект Terafab, общая стоимость которого в конечном итоге превысит 100 миллиардов долларов, реализуется компаниями SpaceX и Tesla. В отчете о финансовых результатах за последний период компания Tesla сообщила , что в связи с этой инвестицией у нее возникнет отрицательный свободный денежный поток.

Кроме того, компания Tesla вкладывает значительные средства в развитие робототехники и инструментов искусственного интеллекта. В настоящее время ведется разработка роботов Optimus, продажи которых, как ожидается, начнутся в ближайшие месяцы. Компания также работает над усовершенствованием функций системы полного автопилота (FSD).

Основная сложность, связанная со слиянием Tesla и SpaceX, заключается в том, что в результате возникнет конгломерат. Это представляет собой проблему, учитывая, что многие компании движутся в противоположном направлении, разделяясь с целью создания более эффективных предприятий.

Например, компания General Electric разделила свой бизнес на три компании: GE Aerospace, GE Healthcare и GE Vernova. Компания Western Digital также создала компанию SanDisk. Все эти выделенные подразделения демонстрируют хорошие результаты с момента отделения.

Технический анализ цены акций Tesla

На дневном графике видно, что акции Tesla по-прежнему находятся в рамках более широкого нисходящего тренда. Падение усилилось после публикации отчета о финансовых результатах компании за второй квартал.

Акции Tesla нашли поддержку вблизи отметки 296 долларов, после чего в ходе основной сессии в четверг их курс восстановился до отметки 308 долларов.

Отчет о слиянии SpaceX способствовал восстановлению курса, хотя и общее оживление на рынке также оказало поддержку акциям TSLA.

Акции Tesla оставались ниже своих основных скользящих средних и прежней зоны поддержки вблизи отметки 337 долларов. Данный уровень ранее обозначил апрельский минимум, а после последнего снижения превратился в уровень сопротивления.

После публикации отчёта об прибыли акции компании также образовали нисходящий разрыв. Если динамика роста спроса сохранится, Tesla может попытаться закрыть часть этого разрыва. Первый значимый уровень сопротивления находится вблизи отметки 337 долларов.

Устойчивый рост выше этого уровня может привести к прорыву области скользящих средних и улучшить краткосрочную техническую структуру.

Однако если курс не преодолеет отметку в 337 долларов, это может вызвать возобновление продаж.

Пробой уровня в 296 долларов ослабит восстановительную динамику и вновь привлечет внимание к психологической поддержке в районе 250 долларов.

Слухи о слиянии могут и дальше способствовать краткосрочной волатильности.

Однако компании Tesla и SpaceX не подтвердили факт заключения сделки, а Маск опроверг сообщение о том, что Tesla может продать свои подразделения в Китае.