Robinhood เข้าสู่ตลาดอินโดนีเซียหลังจากหุ้น HOOD ร่วงลง

ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญ

• หุ้น HOOD ร่วงลงแม้ว่าบริษัทจะประกาศเข้าสู่ตลาดอินโดนีเซียก็ตาม
• ได้เข้าซื้อกิจการสองบริษัทและมีแผนจะเปิดตัวแอปในปี 2027
• การวิเคราะห์ทางเทคนิคชี้ให้เห็นถึงผลกำไรที่เพิ่มขึ้นในระยะใกล้

หุ้น Robinhood ยังคงอยู่ภายใต้แรงกดดันแม้จะมีการเติบโตที่แข็งแกร่ง ราคาหุ้นร่วงลง 15% จากจุดสูงสุด แม้ว่าบริษัทจะประกาศขยายธุรกิจไปยังอินโดนีเซียก็ตาม การเข้าซื้อกิจการโบรกเกอร์ในประเทศสองแห่งและการเปิดตัวแอปพลิเคชันใหม่คาดว่าจะเกิดขึ้นในปี 2570 ถือเป็นการตอกย้ำความมุ่งมั่นในระดับโลกของ Robinhood แต่ราคาหุ้นจะฟื้นตัวท่ามกลางความกังวลเกี่ยวกับมูลค่าของบริษัทหรือไม่

หุ้น HOOD ร่วงลง ขณะที่ Robinhood ขยายกิจการไปยังอินโดนีเซีย

Robinhood บริษัทที่ก่อตั้งขึ้นในปี 2013 ในสหรัฐอเมริกา กำลังเดินหน้าขยายธุรกิจไปทั่วโลกเพื่อกระตุ้นการเติบโต บริษัทได้ขยายธุรกิจไปยังหลายประเทศในยุโรปแล้ว และเมื่อเร็วๆ นี้ บริษัทได้เริ่มให้บริการหุ้นและ ETF ในรูปแบบโทเคน

ปัจจุบันบริษัทกำลังมุ่งเป้าไปที่อินโดนีเซีย ซึ่งเป็นหนึ่งในประเทศชั้นนำในภูมิภาคเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ บลูมเบิร์ก รายงานว่า บริษัทได้ลงนามซื้อกิจการบริษัทนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ในประเทศสองแห่ง ได้แก่ PT Buana Capital Sekuritas และ PT Pedagang Aset Kripto

รายงานยังระบุเพิ่มเติมว่า Robinhood ตั้งเป้าที่จะใช้การซื้อกิจการเหล่านี้เพื่อนำเสนอแอปในประเทศสำหรับการซื้อขายหุ้นและคริปโตเคอร์เรนซี บริษัทหวังที่จะก้าวขึ้นเป็นผู้เล่นรายใหญ่ที่สุดในประเทศที่มีจำนวนนักเทรดเพิ่มขึ้นจาก 5 ล้านคนเมื่อ 5 ปีก่อน เป็นมากกว่า 20 ล้านคนในปัจจุบัน

Robinhood ยังหวังที่จะขยายกิจการไปยังสถานที่เชิงกลยุทธ์อื่นๆ โดยนักวิเคราะห์บางคนคาดว่าในที่สุดแล้วบริษัทจะขยายกิจการไปที่อินเดีย ซึ่งเป็นประเทศที่มีผู้ค้าปลีกมากกว่า 150 ล้านราย

การเติบโตของ Robinhood กำลังเร่งตัวขึ้น

การเข้าสู่ตลาดอินโดนีเซียของ Robinhood เกิดขึ้นเพียงไม่กี่เดือนหลังจากที่บริษัทเข้าสู่ดัชนี S&P 500 ซึ่งเป็นดัชนีชั้นนำ ขณะเดียวกันก็เกิดขึ้นในขณะที่โมเมนตัมการเติบโตของบริษัทกำลังเร่งตัวขึ้น

ผลสำรวจล่าสุดแสดงให้เห็นว่าจำนวน ลูกค้าและสินทรัพย์ของ Robinhood ยังคงเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง โดยลูกค้าที่ได้รับเงินทุนเพิ่มขึ้นเป็น 26.8 ล้านรายในไตรมาสที่สาม จาก 24.32 ล้านรายในช่วงเวลาเดียวกันของปีก่อน การเติบโตนี้ส่วนหนึ่งเป็นผลมาจากการเข้าซื้อกิจการ Bitstamp เมื่อไม่นานมานี้ ซึ่งทำให้ Robinhood มีบทบาทมากขึ้นในอุตสาหกรรมคริปโต

สมาชิก Robinhood Gold เพิ่มขึ้นเป็น 3.88 ล้านราย ขณะที่สินทรัพย์แพลตฟอร์มทั้งหมดพุ่งสูงถึง 333 พันล้านดอลลาร์ จาก 152 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่สามของปี 2024

ตัวเลขทั้งหมดนี้ช่วยผลักดันรายได้ให้เติบโตเป็น 1.27 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ เพิ่มขึ้น 100% จากช่วงเดียวกันของปีก่อน แม้ว่าการเข้าซื้อกิจการ Bitstamp จะมีส่วนช่วยผลักดันการเติบโตนี้ แต่ปัจจัยภายในอื่นๆ ก็มีบทบาทสำคัญเช่นกัน ปัจจัยที่สำคัญที่สุดคือการมุ่งเน้นการสร้างโทเค็น ซึ่งช่วยให้บริษัทสามารถนำเสนอหุ้นและ ETF หลายร้อยรายการให้กับลูกค้าในยุโรป

การเติบโตจะดำเนินต่อไป แต่ความกังวลเรื่องมูลค่ายังคงอยู่

นักวิเคราะห์วอลล์สตรีทเชื่อว่าบริษัทจะเติบโตอย่างต่อเนื่องในไตรมาสต่อๆ ไป นักวิเคราะห์คาดการณ์โดยเฉลี่ยว่ารายได้ของบริษัทจะเติบโตขึ้น 31% ในไตรมาสปัจจุบัน เป็น 1.33 พันล้านดอลลาร์

หากประมาณการนี้ถูกต้อง Robinhood จะมีรายได้ต่อปีอยู่ที่ 4.51 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 52% จากปีก่อน คาดว่ากำไรต่อหุ้น (EPS) ต่อปีจะอยู่ที่ 2 ดอลลาร์ เพิ่มขึ้นจาก 1.56 ดอลลาร์เมื่อปีที่แล้ว

Robinhood สมควรได้รับส่วนแบ่งตลาดที่เพิ่มขึ้นและการขยายธุรกิจไปยังต่างประเทศอย่างแข็งขัน อย่างไรก็ตาม มีสัญญาณบ่งชี้ว่า มูลค่าของบริษัทถูกปรับเพิ่มขึ้น

หุ้นมีอัตราส่วนราคาต่อกำไร (P/E) ล่วงหน้าอยู่ที่ 65 ซึ่งสูงกว่าค่ามัธยฐานของภาคส่วนที่ 13 มาก นอกจากนี้ อัตราส่วน PEG ยังเพิ่มขึ้นเป็น 2.76 ซึ่งสูงกว่าที่ประมาณการไว้ที่ 1.09

การวิเคราะห์ทางเทคนิคราคาหุ้น Robinhood

กราฟกรอบเวลารายวันแสดงให้เห็นว่าราคาหุ้น HOOD ฟื้นตัวขึ้นในช่วงไม่กี่วันที่ผ่านมา โดยพุ่งขึ้นจากจุดต่ำสุดที่ 102 ดอลลาร์ในเดือนพฤศจิกายน มาอยู่ที่ 132 ดอลลาร์ในปัจจุบัน

ราคาหุ้นยังคงยืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 50 วันและ 100 วัน ซึ่งเป็นสัญญาณว่าฝั่งขาขึ้นยังคงควบคุมตลาดอยู่ นอกจากนี้ ราคาหุ้นยังก่อตัวเป็นรูปแบบลิ่มขยายลง (descending broadening wedge pattern) ซึ่งเป็นสัญญาณการกลับตัวเป็นขาขึ้นทั่วไป

ราคาหุ้น HOOD อาจทดสอบระดับ 154.36 ดอลลาร์อีกครั้ง หากฝ่ายซื้อสามารถยืนเหนือค่าเฉลี่ยสำคัญได้ การทะลุผ่านแนวต้านนี้อาจเปิดทางไปสู่ระดับ 160 ดอลลาร์ ซึ่งได้รับแรงหนุนจากแรงหนุนจากการขยายตัวของเศรษฐกิจโลก