Die Aktie von MARA Holdings legt zu, nachdem ein Bitcoin-Miner einen Großkauf getätigt hat

Wichtige Einblicke

• Die Aktie von MARA Holdings stieg nach der Bekanntgabe einer bedeutenden Transaktion.
• Das Unternehmen erwarb ein 1.200 Acre großes Grundstück, um dort seine Rechenzentren zu errichten.
• Das Unternehmen steht vor einigen großen Herausforderungen, darunter auch die Finanzierung.

Die Aktie von MARA Holdings legte heute, am 9. Juli, um über 15 % zu. Dies geschah, nachdem der Bitcoin-Mining-Riese eine umfangreiche Übernahme in Texas angekündigt hatte. Der Kurs stieg auf 13,80 US-Dollar, was einem Anstieg von 20 % gegenüber dem Tiefststand dieser Woche und von 110 % gegenüber dem Jahrestief entspricht.

Die Aktie von MARA Holdings legt nach einer umfangreichen Übernahme kräftig zu

MARA, ein führendes Bitcoin-Mining-Unternehmen, gab bekannt, dass es ein großflächiges, an das Stromnetz angeschlossenes Grundstück im Matagorda County, Texas, erworben hat, um in den Bereich der KI-Rechenzentren zu expandieren. Das Grundstück umfasst etwa 1.200 Acres. Dadurch wird dem Unternehmen bis Oktober nächsten Jahres eine Netzkapazität von 1 GW zur Verfügung stehen. Bis 2028 sollen dann weitere 2 GW an Stromkapazität hinzukommen.

In einer Erklärung teilte das Unternehmen mit, dass es das Projekt in Zusammenarbeit mit Starwood Digital Ventures, einem Unternehmen der Starwood Capital Group, entwickeln werde. Dabei handelt es sich um ein Unternehmen mit einem verwalteten Vermögen (AUM) von über 130 Milliarden US-Dollar.

Die Übernahme ist Teil der Strategie von MARA, sein Geschäft auf die boomende Branche der KI-Rechenzentren auszuweiten. Damit schließt sich das Unternehmen anderen Bitcoin-Mining-Unternehmen an, die sich dieser Branche zugewandt haben. Zu diesen Unternehmen zählen unter anderem Riot Platforms, CleanSpark, IREN, TeraWulf und Hive Digital.

Das Ziel von MARA Holdings besteht darin, seine Erfahrung im Betrieb großer Bitcoin-Mining-Anlagen zu nutzen, um spezielle Rechenzentren zu errichten. Diese würden sowohl von Hyperscalern als auch von kleineren Unternehmen der KI-Branche genutzt werden.

Einige Bitcoin-Mining-Unternehmen, die in diese Branche expandiert sind, haben großen Erfolg verzeichnet. So hat sich beispielsweise CoreWeave von einem Bitcoin-Miner zum weltweit größten Neo-Cloud-Unternehmen entwickelt. Das Unternehmen verfügt über einen Auftragsbestand von über 99 Milliarden US-Dollar.

Ebenso konnten Unternehmen wie IREN und TeraWulf Großkunden gewinnen. IREN hat einen Vertrag mit Microsoft im Wert von 9,7 Milliarden Dollar abgeschlossen. Gleichzeitig hat TeraWulf einen Vertrag mit Anthropic im Wert von 19 Milliarden Dollar unterzeichnet.

Der Einstieg von MARA in die Branche der KI-Rechenzentren hat dem Unternehmen zu einer besseren Performance verholfen, und zwar in einer Zeit, in der der Bitcoin-Kurs stark eingebrochen ist.

Nachdem der Bitcoin-Kurs im vergangenen Jahr einen Höchststand von 126.300 US-Dollar erreicht hatte, ist er heute auf 62.000 US-Dollar gefallen, was die Gewinnmargen der Mining-Unternehmen beeinträchtigt. Zudem hat der anhaltende KI-Boom zu einem Anstieg der Energiepreise geführt, was sich ebenfalls auf ihre Gewinnmargen ausgewirkt hat.

MARA Holdings steht vor einigen erheblichen Herausforderungen

Trotz der anhaltend guten Entwicklung steht MARA Holdings vor einigen großen Herausforderungen. Dies erklärt, warum viele Anleger Leerverkäufe der Aktie getätigt haben.

Den Daten zufolge beläuft sich das Leerverkaufsvolumen des Unternehmens auf 102,56 Millionen Aktien, was 30 % des Streubesitzes entspricht. Damit gehört das Unternehmen zu den am stärksten leerverkauften Unternehmen der Branche – ein Zeichen dafür, dass viele Anleger davon ausgehen, dass der Kurs im Laufe der Zeit sinken wird.

MARA und andere Bitcoin-Mining-Unternehmen, die in die Branche einsteigen, stehen vor einigen großen Herausforderungen. Die größte davon ist, dass die Kosten für die Einrichtung von Rechenzentren aufgrund der gestiegenen Preise für Server, GPUs und Arbeitsspeicher stark angestiegen sind. Infolgedessen wird das Unternehmen letztendlich erneut Kapital beschaffen müssen.

Viele Unternehmen dieser Branche haben verschiedene Wege beschritten, um Kapital zu beschaffen, darunter die Aufnahme von Fremdkapital, Aktienverkäufe und GPU-Finanzierungen. Die Aktienverkäufe haben zu einer Verwässerung der Anteile der Aktionäre geführt.

Da nun Unternehmen wie SpaceX in die Branche eingestiegen sind, bestehen zudem Bedenken hinsichtlich des Wettbewerbs. Auch Meta Platforms soll in die Rechenzentrumsbranche einsteigen.

Technische Analyse des MARA-Aktienkurses

Das Tageschart zeigt, dass der Kurs der MARA-Aktie in den letzten Tagen unter Druck geraten ist. Nach der Bekanntgabe des Grundstückserwerbs in Texas erholte er sich heute wieder.

Dennoch besteht das Risiko, dass die Aktie weiterhin unter Druck steht. Zum einen hat sich ein „Shooting Star“-Kerzenmuster gebildet.

Zudem hat sich ein bärisches Divergenzmuster gebildet, da der Relative-Stärke-Index (RSI) eine Reihe von niedrigeren Tiefstständen und niedrigeren Höchstständen verzeichnet hat. Daher wird die Aktie den Abwärtstrend voraussichtlich wieder aufnehmen, möglicherweise bis zur wichtigen Unterstützungsmarke bei 10 US-Dollar.