หุ้นเทสลาร่วง 4% หลังกำไรไตรมาส 3 ลดลง 43% ท่ามกลางการเจรจาเข้าซื้อกิจการสเปซเอ็กซ์

ข้อมูลเชิงลึกที่สำคัญ

• หุ้นเทสลาร่วงลงกว่า 4% ในช่วงหลังปิดตลาด
• บริษัทประกาศผลประกอบการที่ค่อนข้างผันผวน รายได้
• จากธุรกิจยานยนต์และพลังงานลดลง ขณะที่รายได้จากธุรกิจบริการกลับเพิ่มสูงขึ้น

หุ้น Tesla ร่วงลงมากกว่า 4% ในช่วงเช้าของการซื้อขายก่อนเปิดตลาดในวันที่ 22 ตุลาคม หลังจากผลประกอบการไตรมาสที่สามที่น่าผิดหวัง ราคาหุ้นลดลงไปอยู่ที่ประมาณ 370 ดอลลาร์ หลังจากปิดตลาดปกติในวันพุธที่ประมาณ 386.63 ดอลลาร์

Tesla รายงานรายได้ 28.05 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งแทบไม่เปลี่ยนแปลงจากปีที่แล้ว อย่างไรก็ตาม กำไรจากการดำเนินงานลดลง 56% เนื่องจากค่าใช้จ่ายเพิ่มขึ้น

นักลงทุนยังประเมินความเป็นไปได้ในการควบรวมกิจการกับ SpaceX แม้ว่าทั้งสองบริษัทจะยังไม่ได้ประกาศข้อตกลงที่แน่ชัดก็ตาม

อีลอน มัสก์ ให้คำแนะนำด้านยอดขายที่ไม่เป็นไปตามที่

หุ้นเทสลาร่วงลงหลังจากบริษัทเผยแพร่ รายงานผลประกอบการไตรมาสที่สาม รายงานดังกล่าวแสดงให้เห็นว่ายอดขายรถยนต์ลดลง 3% เหลือ 20.56 พันล้านดอลลาร์เมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า การลดลงรายปีนี้สอดคล้องกับการส่งมอบรถที่อ่อนแอ ซึ่งเกิดจากข้อเท็จจริงที่ว่าชาวอเมริกันจำนวนมากรีบซื้อรถยนต์ก่อนที่มาตรการลดหย่อนภาษีของรัฐบาลกลางจะหมดอายุลง

รายได้จากการผลิตและจัดเก็บพลังงานของเทสลาลดลงเช่นกัน โดย ลดลง 16% เหลือ 2.8 พันล้านดอลลาร์ จากกว่า 3.13 พันล้านดอลลาร์ในไตรมาสที่สอง จุดเด่นเพียงอย่างเดียวของบริษัทคือรายได้จากบริการ ซึ่งเพิ่มขึ้น 33% ในไตรมาสนี้เป็น 4.6 พันล้านดอลลาร์ โดยรวมแล้ว เทสลามีรายได้ 28 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งแทบจะคงที่เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีที่แล้ว

ผลประกอบการล่าสุดยังแสดงให้เห็นว่าอัตรากำไรของเทสลาลดลงในไตรมาสนี้ อัตรากำไรจากการดำเนินงานลดลงเหลือ 2.6% ในขณะที่อัตรากำไร EBITDA ที่ปรับปรุงแล้วอยู่ที่ 13.9%

ผลประกอบการของเทสลาเป็นสัญญาณบ่งชี้ว่าบริษัทกำลังทำหลายสิ่งหลายอย่างเพื่อสร้างความได้เปรียบเหนือคู่แข่งอย่างเช่น เจเนอรัล มอเตอร์ส และฟอร์ด เมื่อเร็วๆ นี้ เทสลาได้เปิด ตัวรถยนต์บินได้ ซึ่งใช้เทคโนโลยีบางส่วนจากสเปซเอ็กซ์ ในขณะเดียวกันก็เริ่มการผลิตรถบรรทุกกึ่งพ่วงจำนวนมากแล้ว

ที่สำคัญที่สุด เทสลาลงทุนอย่างหนักในด้านหุ่นยนต์ผ่านผลิตภัณฑ์ Optimus นอกจากนี้ยังลงทุนทรัพยากรจำนวนมากในการพัฒนาโครงการ Terafab ซึ่งเป็นการร่วมมือกับ SpaceX เทสลาหวังว่า Optimus จะเป็นผู้นำตลาดในอุตสาหกรรมนี้ ซึ่งบริษัทอย่าง Boston Robotics ครองตลาดอยู่ การผลิตได้เริ่มต้นขึ้นแล้วในรัฐเนวาดา

ราคาหุ้นเทสลาลดลงเนื่องจากบริษัทได้ออกแนวทางการคาดการณ์ที่ไม่เอื้ออำนวย ซึ่งแสดงให้เห็นว่าบริษัทคาดว่าจะส่งมอบรถยนต์ได้น้อยลงในปีนี้

ราคาหุ้นเทสลา

ยังเผชิญกับความไม่แน่นอนเกี่ยวกับการเจรจาควบรวมกิจการกับ SpaceX อีกด้วย

เมื่อวันที่ 20 ตุลาคม อีลอน มัสก์ ยืนยันว่าทั้งสองบริษัทได้จัดตั้งคณะกรรมการอิสระเพื่อประเมินความเป็นไปได้ในการควบรวมกิจการ

ตามรายงานของ TechCrunch คณะกรรมการประกอบด้วยกรรมการอิสระจาก Tesla และ SpaceX มัสก์ยอมรับว่ามีผลประโยชน์ทับซ้อนจากสัดส่วนการถือหุ้นในทั้งสองบริษัท

อย่างไรก็ตาม เขาเตือนว่าธุรกรรมที่เสนออาจไม่เกิดขึ้น การควบ

รวมกิจการอาจรวมธุรกิจยานยนต์ พลังงาน และหุ่นยนต์ของ Tesla เข้ากับธุรกิจการปล่อยจรวด ดาวเทียม และการประมวลผลของ SpaceX

อย่างไรก็ตาม บริษัททั้งสองดำเนินงานภายใต้ข้อกำหนดด้านกฎระเบียบที่แตกต่างกัน สัญญาของ SpaceX กับรัฐบาลสหรัฐฯ และการดำเนินงานของ Tesla ในประเทศจีนอาจทำให้การอนุมัติซับซ้อนขึ้น

บริษัทต่างๆ ยังต้องแก้ไขปัญหาเรื่องการประเมินมูลค่า การกำกับดูแล และการอนุมัติจากผู้ถือหุ้นด้วย

ผลประกอบการของ Tesla เพิ่มประเด็นทางการเงินอีกประการหนึ่ง โดยบริษัทบันทึกผลขาดทุนที่ยังไม่เกิดขึ้นจริงจำนวน 142 ล้านดอลลาร์จากการลงทุนในหุ้น SpaceX

ผลขาดทุนทางบัญชีนี้ไม่ได้แสดงถึงการขายหุ้น SpaceX ที่เสร็จสมบูรณ์

ขณะเดียวกัน ยังไม่มีรายละเอียดเงื่อนไขการควบรวมกิจการ มูลค่าการทำธุรกรรม หรือกำหนดการเสร็จสิ้นอย่างเป็นทางการปรากฏออกมา

การวิเคราะห์ราคาหุ้น Tesla: แนวต้าน 389 ดอลลาร์จะยืนหยัดได้หรือไม่?

หุ้น Tesla เข้าใกล้ 389 ดอลลาร์ในวันที่ 21 ตุลาคม ก่อนที่จะกลับตัวลงหลังจากการประกาศผลประกอบการ

ราคาในอดีตแสดงให้เห็นราคาสูงสุดใกล้เคียงที่ 386.70 ดอลลาร์ในวันที่ 23 กันยายน และ 388.56 ดอลลาร์ในวันที่ 9 ตุลาคม การซื้อขายในวันที่ 21 ตุลาคมแตะระดับประมาณ 388.83 ดอลลาร์

ระดับเหล่านี้ได้สร้างโซนแนวต้านที่มีศักยภาพระหว่าง 386 ถึง 389 ดอลลาร์

อย่างไรก็ตาม การทดสอบแนวต้านซ้ำๆ ไม่ได้ยืนยันรูปแบบการกลับตัวแบบสามยอด (triple-top) อย่างอิสระ การยืนยันจะต้องมีการทะลุลงอย่างต่อเนื่องต่ำกว่าพื้นที่แนวรับที่เกี่ยวข้อง

การลดลงต่ำกว่า 370 ดอลลาร์ อาจทำให้จุดต่ำสุดของวันที่ 20 ตุลาคมที่ 363.64 ดอลลาร์ กลายเป็นเป้าหมาย การขายเพิ่มเติมอาจทำให้จุดต่ำสุดของวันที่ 16 ตุลาคมที่ใกล้ 349.33 ดอลลาร์ ปรากฏขึ้น

ในทางกลับกัน การฟื้นตัวอย่างต่อเนื่องเหนือ 389 ดอลลาร์ อาจทำให้มุมมองขาลงอ่อนลง การเคลื่อนไหวดังกล่าวอาจทำให้ระดับทางจิตวิทยาที่ 400 ดอลลาร์ กลายเป็นสิ่งที่ต้องพิจารณา

ข้ออ้างเดิมเกี่ยวกับ Moving Average Convergence Divergence และ Exponential Moving Average ที่เป็นขาลงยังคงไม่ได้รับการยืนยัน

หุ้นเทสลาในขณะนี้เผชิญแรงกดดันจากผลกำไรจากการดำเนินงานที่อ่อนแอลงและการเจรจาควบรวมกิจการที่ยังไม่คลี่คลาย การฟื้นตัวเหนือ 389 ดอลลาร์จะเสริมความแข็งแกร่งให้กับแนวโน้มทางเทคนิค ในขณะที่การขาดทุนที่มากขึ้นอาจทำให้ราคาลงไปถึง 350 ดอลลาร์ได้

บทความนี้มีวัตถุประสงค์เพื่อเป็นข้อมูลเท่านั้นและไม่ถือเป็นคำแนะนำทางการเงิน การลงทุนในหุ้นมีความผันผวนและอาจทำให้สูญเสียเงินทุนได้ ผู้อ่านควรทำการวิจัยอย่างอิสระก่อนตัดสินใจลงทุน