Aktien setzen auf Frieden, während sich die Spannungen zwischen Israel und dem Iran abkühlen

Wichtige Einblicke

• Aktien und Bitcoin stiegen, als die Märkte signalisierten, dass die Ängste vor einem langwierigen Konflikt abgenommen haben.
• Israel und der Iran haben neue Angriffe gestartet und damit weltweite Friedensbemühungen ausgelöst.
• China und die USA riefen zur Deeskalation inmitten stabiler Märkte auf.

Am Sonntag sind zwischen Israel und dem Iran neue Feindseligkeiten ausgebrochen, bei denen mehrere Zivilisten getötet oder verwundet wurden und die sofortige Warnungen beider Militärs auslösten. Die israelischen und iranischen Streitkräfte gaben Warnungen heraus, in denen die Bewohner der betroffenen Gebiete aufgefordert wurden, sich auf weitere Angriffe vorzubereiten. Trotz des starken Anstiegs der Spannungen signalisierten die Marktindikatoren jedoch Optimismus, da der Bitcoin Kursgewinne verzeichnete und die Rohstoffpreise eine verhaltene Entwicklung aufwiesen.

Nach Ansicht der Analysten von The Kobeissi Letter deuten diese Signale darauf hin, dass die Anleger nun eher die Möglichkeit eines Friedensabkommens einkalkulieren als einen längeren regionalen Krieg zu erwarten.

Reaktion des Aktienmarktes signalisiert Optimismus

Nach den grenzüberschreitenden Anschlägen vom Sonntag reagierten die globalen Märkte mit einem vorsichtigen Optimismus, wie ihn Analysten beschreiben. Bitcoin stieg auf 107.114 $, ein Plus von 1,58% in den letzten 24 Stunden und von 1,41% in der letzten Woche. Während geopolitische Risiken die Anleger oft in sichere Häfen treiben, stellte der Kobeissi-Brief fest, dass die Aktienmärkte ins Grüne drehten und die Energiepreise nur geringfügig stiegen, was die Einschätzung des Marktes widerspiegelt, dass ein längerer Konflikt noch nicht eingepreist ist.

Die Ölpreise, die typischerweise auf die Unruhen im Nahen Osten reagieren, blieben gedämpft. Rohöl der Sorte West Texas Intermediate (WTI) stieg um 0,55% auf $71,68 pro Barrel, und Rohöl der Sorte Brent stieg um 0,38% auf $74,51. Diese Werte liegen mehr als 10% unter dem Höchststand der letzten Woche. Wenn die Märkte eine langfristige Unterbrechung des Ölangebots eingepreist hätten, so der Kobeissi-Brief, wären die Preise wahrscheinlich auf über 100 $ pro Barrel gestiegen. Stattdessen gab der Goldpreis nach: Gold (GC) fiel um 0,47% auf $3.436,56 und XAU/USD um 0,46% auf $3.416,95. Im Gegensatz dazu stieg der Silberpreis um 0,63% auf 36,585 $ und Kupfer legte um 0,25% zu und erreichte 4,8265 $.

Erdgas verzeichnete mit einem Anstieg von 2,37% auf 3,666 $ die stärkste Bewegung unter den Energierohstoffen und spiegelte damit saisonale und marktspezifische Faktoren wider, die offenbar unabhängig von den geopolitischen Entwicklungen waren.

Friedensbemühungen der Weltmächte intensivieren sich

Während die Gewalt vor Ort eskalierte, wurden die diplomatischen Bemühungen über das Wochenende intensiviert. Chinas Außenminister Wang Yi führte getrennte Telefongespräche mit seinen israelischen und iranischen Amtskollegen. Nach offiziellen Angaben Pekings verurteilte Wang den Angriff, der die Spannungen erneut entfacht hatte, und bot Chinas Unterstützung bei der Erleichterung einer Lösung an. Er betonte das Recht des Irans, seine Souveränität zu verteidigen, und brachte Pekings Bereitschaft zum Ausdruck, konstruktiv zur Deeskalation beizutragen.

Auch die Vereinigten Staaten schlossen sich dem Aufruf zur Zurückhaltung an. Präsident Donald Trump forderte Israel und den Iran auf, Verhandlungen in Betracht zu ziehen. In einem Beitrag in den sozialen Medien verwies Trump auf die laufenden Gespräche und äußerte die Hoffnung, dass der Frieden bald erreicht werden könne. Er fügte hinzu, dass der russische Präsident Wladimir Putin eine Vermittlerrolle spielen könnte. In einem Interview mit ABC News bekräftigte Trump, dass Gespräche zur Lösung der Krise im Gange seien und ließ die Möglichkeit offen, dass Putin an den diplomatischen Bemühungen teilnehmen könnte.

Diese Verlagerung auf die Diplomatie hat die Markterwartungen beeinflusst. Wie der Kobeissi-Brief feststellte, scheint die Stimmung der Anleger ein diplomatisches Ergebnis einer anhaltenden militärischen Eskalation vorzuziehen. Die Aktienmärkte, die in der Regel empfindlich auf geopolitische Schocks reagieren, spiegelten diese Überzeugung wider, indem sie sich positiv entwickelten, was durch gedämpfte Bewegungen bei Öl und Gold noch unterstützt wurde.

Es wird eine große Woche

Neben den Entwicklungen zwischen Israel und dem Iran haben Finanzanalysten auf weitere Ereignisse hingewiesen, die in dieser Woche für viel Wirbel sorgen dürften. Krypto Rover erklärte, dass geopolitische Ouvertüren auf wichtige geldpolitische Nachrichten der Zentralbanken treffen werden.

Am Dienstag wird die Entscheidung der Bank of Japan über die Zinssätze erwartet. Davor werden am Mittwoch die Entscheidung der US-Notenbank und am Donnerstag die Aktualisierung der Politik der Bank of England erwartet.

Die Marktteilnehmer rechnen in dieser Woche mit Volatilität, da militärische Ereignisse meist mit wirtschaftspolitischen Ankündigungen einhergehen. Die sich überschneidenden Kräfte könnten sich sowohl auf traditionelle Anlageklassen als auch auf Kryptowährungen auswirken, wie z.B. Bitcoin, der bereits während der Spannungskrise zu steigen begonnen hat.